黃金現貨怎麼買？黃金現貨價格及2023年未來走勢，黃金現貨交易平台推薦

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最近黃金現貨逐漸被很多投資者所關注到，得益於黃金作為全球硬通貨以及其抗通脹的特性，很多投資者都會選擇黃金實物資產的投資，當然同時也衍生出了很多黃金相關的投資產品如黃金股票、黃金ETF、現貨黃金和黃金期貨等，今天就為大家詳細介紹一下黃金現貨的投資方式。

一、 黃金現貨交易是什麼

黃金現貨與黃金期貨相對，又被稱爲現貨黃金、倫敦金或者國際金，是壹種金融衍生産品。其價格亦代表目前實物黃金的價格。曾經有專家稱爲世界第壹大股票，每日流動金額達30000億，起源可以追溯到羅斯柴爾德家族，曾經擁有黃金定價權，但目前的現貨黃金價格（或簡稱黃金價格、金價）則由四大金商（即英國彙豐銀行、加拿大楓葉銀行、美國共和銀行、洛希爾投資銀行）共同商討制定，價格單位爲美元/盎司。

當然，黃金現貨交易的最大特點是保證金槓桿交易，通常來說，以極少的保證金即可通過經紀商撬動較大額度的黃金交易，比如金價波動1美元，只要方向是對的，那就有100美元的收益。

其次是雙向交易，通常我們投資實物黃金跟股票投資一樣，買漲不買跌，但是黃金現貨支持雙向交易，做多可以，做空也可以，所以很多專業機構也會將黃金現貨作為對沖工具來用。

從上圖我們可以看到，當前金價已經走出了美元持續加息的泥潭，走出較強的反彈，黃金依然大有可為。

二、為什麼選擇黃金現貨交易？

我們選擇黃金現貨交易的原因如下：

1. 流動性好，當前全球黃金市場日交易額在20萬億美元左右，如此規模龐大且充裕的流動性，足夠我們投資人隨意馳騁了。
2. 槓桿性，黃金現貨基本都採用的保證金交易制度，方便大家以小博大，用小成本獲得大投資。
3. 雙向交易，由於黃金價格與美元價格高度負相關，所以完全可以參考美聯儲加息降息的流程來做多做空黃金，成功率很高。
4. 沒有漲跌限制的同時還支持T0交易，交易及其靈活。

但是不可否認，劣勢也很明顯，由於黃金現貨參與者大部分都是短期投機者，所以快進快出的多，且由於其槓桿性，做反了方向也會帶來巨大的損失；所以黃金雖然好，但是也要選擇合適的方式和平台參與才行。

三、黃金現貨手續費、交易時間

黃金現貨雖然跟實物金價掛鉤，但是本身交易層面是一張差價合約，也是通過倫敦交易所長期交易產生的一種代替實物黃金的交易方式，使得黃金的交易能夠通過線上平台實現快速、大額的黃金合約交易。

黃金現貨交易手續費成本：

黃金現貨交易屬於保證金交易，其保證金標準是國定的1000美元一手，而一手黃金現貨標準是100盎司，也就是說1000美元的保證金實際上讓我們交易持有了100盎司的黃金，按照當前的價格即187700美元市值的黃金，直接加了187.7倍的槓桿，槓桿比例非常大，是一把不折不扣的雙刃劍，能夠為我們帶來巨大收益的同時也可能為我們帶來巨大的損失。而保證金交易就會產生一系列以下的交易成本。

1. 經紀商代理佣金，類似我們做股票交易，經紀商給我們提供交易平台，而我們在交易的時候也就需要為經紀商提供代理佣金，各個平台有一定差異，需要大家仔細挑選識別。
2. 點差成本，這一塊成本基本上是衍生品交易過程中最大的一部分成本了，各個平台在交易的時候都會收取一定的點差費用（買賣價格之間的差值），不同的平台的收取方式有一定的差異，有的是固定比例的，有的是浮動比例的，所以按照大家的交易額度、久期，可以選擇適當地平台，畢竟交易頻次高了的情況下，這部分費用也會蠶食掉很多利潤。
3. 隔夜利息/倉儲費；如果我們持倉也隔夜，那麼所有的平台都會代替銀行收取隔夜利息，壹般來說我們算現貨黃金過夜費有壹條公式：過夜費=當天收盤價×合約單位×手數×當天過夜利率×過夜天數÷360天。這一筆費用算下來也不是一筆小數目了。
4. 滑價費用，如果平台沒有按照我們設置的交易制定交易，而是自主決策的時候產生的差價交易就叫做滑價，比如我們設置1877美元做多買入一手，但是現貨價格突然逆勢跳空到了1871美元，而我們設置的停損差額是5美元，而此次跳空下跌了6美元，此時系統就會按照6美元停損執行，這就稱為滑價，一般出現在做多的情況下。

交易時間方面，黃金現貨交易是24小時交易的，但是分為亞洲盤和歐美盤的情況下，會有一定的差別，大家實際操作一下會更了解規則。

四、黃金現貨價格

黃金現貨的價格變動影響因素有很多，但是大致可以分為2個方面。

1. 美元價格強勢與否，由於美元價格走勢與黃金長期來看基本是完全的背離走勢，美元升值伴隨黃金價格走低，關注22年加息週期中，黃金價格幾乎一直處於弱勢狀態。
2. 國際政治局勢是否穩定，一個穩定安全的國際局勢是全球經濟發展的前提，而當國際政治局勢緊張的時候，全球資本的避險情緒升溫，帶來黃金需求增加，自然會推高金價，帶來現貨價格大漲。參考22年初俄烏戰爭爆發，帶來黃金現貨大漲。

五、黃金現貨2023年未來走勢

22年真的是相當不平靜，對於資本市場也是極盡難看，那麼對於23年，黃金現貨有沒有機會可以去做呢？

首先我們知道，黃金現貨的價格影響因素主要是美元價格強度和全球國際局勢的穩定程度（當然，新增黃金開採也是一個影響因素，但是每年的增量還不足以對現貨市場造成影響，加上現貨價格制定權在幾個知名銀行手裡，穩定性不用擔心）。

參考上圖，過去十年黃金現貨的價格走勢，我們發現，12年到16年，黃金現貨價格一直走跌的狀態，這段時間屬於是全球經濟逐步擺脫08年美國次貸危機陰影走向繁榮的階段，這段時間全球經濟走強，美元強勢，導致全球資本的情緒相對積極，對風險規避偏好低了之後，對黃金的需求也就會降低，轉而增強對美元的需求，因此金價走低。

第二個是2013年-2019年的這一段時間，因為整體全球經濟都表現的比較強勢，因此黃金現貨價格也就是窄幅波動，但是19年終之後由於新冠全球流行導致不確定性增加，因此黃金現貨價格也一路走高，22年初的俄烏衝突推動黃金現貨價格更加走強，避險情緒大漲。

結合上面分析的內容，我們大膽預測隨著美聯儲加息動作再23年減緩甚至停止，美元價格見頂；價值俄烏戰爭帶來的國際局勢不穩的局面逐步得到有效消化，23年黃金現貨的價格有較大的概率會先持續震蕩走低，之後會隨著全球經濟增速放緩而反彈推升。

所以23年的黃金現貨投資難度可能會比較大，需要進程跟蹤到核心的數據如美國非農、全球PMI等數據來制定我們的現貨交易方向。

六、黃金現貨&期貨交易的差異點

黃金現貨和期貨交易的差異還是很明顯的：

	黃金現貨	黃金期貨
交割時間	即期交割，即期合約快速兌現	遠期合約，在特定時間進行交割
交易時間	24小時持續交易	時間固定
交易規則	做市商方式，隨時買賣均可成交	撮合交易，有可能出現無法成交的情況，增大了風險
結算方式	實時結算	每日結算，逐日逐丁制度

看似相差了一個字，但是差距卻是相當大的，選擇品種的時候大家還是需要多點謹慎。

七、黃金現貨交易平台

目前市面上的黃金現貨交易平台很多，怎麼選也是一門學問，好的平台能讓你交易簡單、資金安全，選到不好的，可能就是跑路公告送給我們了。這裡推薦大家使用Mitrade平台。

首先Mitrade平台是受到澳洲證券監督的平台，嚴格監管確保我們資金安全；其次平台0佣金，點差也比其他平台更低，平台提供包括外匯、股指、貴金屬等機會所有金融產品在內的300多種金融產品的差價合約交易，足夠大家投資交易需求。

除了品種豐富、交易成本低之外，Mitrade平台經過這些年的不斷優化，為用戶提供一個簡潔、方便的交易系統和平台，線上提供可調節的最高1:200槓桿，即便你是風險偏好很低的投資者也可以滿足到你的交易需求。

最後，Mitrade提供24小時中文客服服務，台灣地區還可以在手機app上使用交易功能，加上平台提供的全面的實時資訊，隨時隨地都可以進行交易，交易界面流暢直觀。

總結

黃金現貨交易在衍生品交易中算是比較簡單初步的方式，不管是作為風險對沖還是投資獲取收益，對新手都會比較友好，關注宏觀環境基本可以做到比較準確的方向判斷。而美聯儲大手筆加息和全球政治博弈這兩大利空逐步得到有效的情緒釋放，短期黃金現貨有望調降價格，但全球經濟衰退的風險還是會對風險規避有較大的需求，所以今年23年黃金現貨市場是有很多獲利機會的。希望本文能幫助到大家。

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